Что такое кредитование DeFi? Основные принципы крипто займов

Что такое кредитование DeFi? Основные принципы крипто займов

Концепция “займа” существует уже много лет. Это фундамент современной банковской системы и, соответственно, финансовой системы всего мира.

Схема работы займа чрезвычайно проста - кредитор дает деньги заемщику в обмен на процентную ставку при возврате средств. Кредиты обычно выдают банки или частные компании.


Что такое кредит в криптовалюте?


В контексте криптовалют, займ можно осуществить двумя способами:

1) при помощи централизованного финансового сервиса (BlockFi, Celsius, т.д.)

2) при помощи децентрализованного финансового протокола (Aave, Maker, т.д)


Централизованные сервисы (CeFi) работают практически так же, как и банки. Для того, чтобы воспользоваться их услугами, клиенту нужно передать деньги им на хранение. Как и традиционные финансовые учреждения, CeFi подвержены воровству, взломам, инсайдерским махинациям. 


С другой стороны, DeFi проекты дают возможность стать кредитором или заемщиком полностью децентрализованным образом - пользователь всегда имеет полный контроль над своими средствами.


Как взять кредит в криптовалюте?


Человек, который хочет одолжить свои деньги в обмен на проценты, отправляет токены в специальный смарт-контракт, который взамен выдает ему проценты в нативной валюте платформы.


Например, если кредитор размещает средства в протоколе Aave, в качестве вознаграждения он получает нативный токен платформы aTokens. Протокол Compound вознаграждает своих пользователей валютой cToken


Смарт контракт под названием “money market” (рынок денег) выступает в качестве цифрового посредника между заемщиком и кредитором. Смарт контракт отслеживает, чтобы стороны могли выполнить условия кредита в любой из моментов времени.


Существует ли лимит на DeFi займы?


Сумму займа ограничивают два фактора - ликвидность платформы и сумма залога. 


Лимит займа напрямую зависит от количества криптовалюты, которая была заблокирована пользователем в протоколе. Для примера, клиенты платформы Compound могут взять кредит суммой не более 75% от заблокированных токенов. 


Как рассчитываются проценты по крипто кредитам?


Пользователь выбирает монету, которую он хочет дать в долг, а также подходящий смарт-контакт, который отправляет проценты непосредственно ему на кошелек.


Если говорить вкратце, проценты рассчитываются из соотношения между предложением и спросом на займ токена на отдельном рынке. Годовая процентная доходность по кредиту всегда выше, чем APY токена на рынке. 


Процентные ставки в DeFi очень волатильны и могут резко меняться в зависимости от спроса на определенный токен. 


Основные риски DeFi


По сравнению с централизованными финансовыми системами, кредитование DeFi не несет никаких угроз. 


Тем не менее, существуют риски, один из которых мы упомянули выше - высокая волатильность процентных ставок. Например, в 2020 году APY некоторых криптовалют выросла на 40% и больше. Из-за этого пользователям пришлось платить большие проценты, чем ожидалось.


Как и с любой криптовалютной операцией, всегда надо быть уверенным в том, что вводишь правильный адрес кошелька, так как вернуть средства в противном случае будет невозможно.


Подписывайтесь на ForkNews в Telegram, чтобы всегда быть в курсе последних новостей из мира криптовалют

По материалам cointelegraph.com

Читайте также

3242021-02-08

YearnFinance возместят убытки от взлома застрахованным клиентам

Создатель YiFi Андре Кронье пообещал вернуть все средства пользователям, у которых был оформлен страховой полис.

DeFi
3062021-02-02

В январе торговые объемы UniSwap превзошли $30 миллиардов

Крупнейшая децентрализованная биржа (DEX) Uniswap установила новый рекорд по объему торгов в январе.

DeFi

Последние статьи из раздела DeFi

Свежее видео на канале

Выбор редакции

188172017-12-10

Bitcoin: пирамида или нет?

С января 2009 года, когда был сгенерирован первый генезиз-блок bitcoin-сети, прошло уже девять лет, но до сих пор всякого рода "эксперты" ломают копья в спорах: являются ли криптовалюты финансовой пирамидой или нет. Быстрый рост доходности bitcoin и прибыли тех, кто раньше стал участником этой системы, пугает схожестью с пирамидами 90-х.

Bitcoin
146942018-04-28

on-chain и off-chain управление: за и против

Чтобы понять важность управления блокчейном и дискуссии вокруг этого вопроса, сначала нужно определить что такое управление блокчейном, его роль и цели. Управление блокчейном в сфере криптовалют состоит из двух пунктов: правил протокола (кода) и экономических стимулов, на которых основана сеть.

Blockchain
126192020-10-30

Топ 10 крипто кошельков в 2020 году

По мере роста популярности криптовалют растет и спрос на качественные и безопасные криптовалютные кошельки.

Кошельки
104442018-06-25

Поиск серых майнеров в недрах Chrome и Opera

Вы уже знаете как javascript-майнеры попадают на страницы интернет-ресурсов. Теперь попробуем разобраться как же выяснить какая именно из множества открытых вкладок использует Ваши ресурсы для добычи криптовалюты.

Безопасность
101622018-07-28

Грузинская криптокухня. Выбираем блюда

Ни для кого не секрет тот факт, что Грузия является одной из самых лояльных стран постоветского пространства, где не только уютно, но и выгодно вести бизнес. Это стало возможным буквально за последние 10 лет благодаря колоссальным реформаторским усилиям сменявших друг друга руководителей страны, каждый из которых стремился сделать её лучше и богаче. Как именно обстоят дела здесь с криптовалютным бизнесом попытаемся разобраться в нашем сегодняшнем материале.

Право, Майнинг, Регуляторы
80352018-09-13

Три быка, которые могут спасти крипторынок

Несмотря на упадок криптовалютного рынка, долгожданное участие институциональных инвесторов в сделках с цифровыми активами уже не за горами. Такие известные фирмы, как Coinbase, Nasdaq и Bakkt уже вошли в мейнстрим, осталось только подождать, пока это сделает весь рынок цифровых активов.

Мнение