Всё о стратегии «Buy and Hold» на криптовалютном рынке

В нашем обзоре мы коснёмся общих особенностей данного вида инвестирования. Посоветуем как правильно выбрать объём инвестиций и когда можно расчитывать на получение прибыли

Стратегия Buy and Hold давно использовалась на фондовом рынке при долгосрочном инвестировании в акции перспективных международных корпораций. 

На криптовалютном рынке стратегия завоевала популярность, когда трейдеры увидели тенденцию в постоянном спросе на криптовалюту, и как следствие - постоянный рост курса. Если раньше за десять тысяч биткоинов можно было заказать себе две пиццы, то сегодняшний курс позволяет за их стоимость подобрать неплохой дом с яхтой и автомобилем.

Такая тенденция к росту стоимости криптовалюты привлекла на крипторынок большое число приверженцев стратегии «Купи и Держи». Но несмотря на её очевидные преимущества, она имеет и недостатки. 

Давайте подробнее рассмотрим эту стратегию. 

Её смысл состоит в том, чтобы выбрать актив, который с достаточной степенью вероятности, в будущем будет иметь стоимость, во много раз превышающую текущую. Приобрести этот актив, и несмотря на краткосрочные колебания цены, удерживать актив в течении заранее оговоренного периода времени. 

В результате, если расчет окажется верным, то можно получить запланированную прибыль, в противном случае инвестиция может полностью утратить свою стоимость. 

Условно стратегию «Buy and Hold» можно разбить на три этапа:

- Первый этап включает сбор и анализ информации.

- Второй этап - это покупка выбранного актива и хранение.

- Третий этап - периодический контроль и получение результата.

Первый этап самый сложный и наиболее ответственный. Здесь необходимо определиться с выбором того актива, инвестиции в который, принесут выгоду в будущем. Необходимо правильно рассчитать срок инвестиций.

Расчет срока инвестиций.

На фондовой бирже долгосрочные инвестиции, как правило, имеют сроки от 10 до 15 лет. На быстро развивающемся крипторынке, сроки долгосрочных инвестиций находятся в диапазоне от 2 до 3 лет. Не исключено, что в период стагнации рынка, этот срок может увеличиться до пяти лет. Во многом выбор срока будет зависеть от специфики тех задач, которые призван решать проект, в обеспечении которого был выбран криптоактив. 

Выбор актива для инвестиций.

Следующий шаг анализа состоит в детальном изучении объекта инвестирования. Здесь обращается внимание на цели проекта. Необходимо ответить на такие вопросы:

- будет ли полезен проект в будущем;

- насколько решение поставленных задач актуально сейчас и будет в дальнейшем;

- достигался ли успех в решении подобных задач ранее.

Используя фундаментальный анализ принимается решение о пригодности проекта для инвестиций. Фундаментальный анализ - это процесс прогнозирования будущей стоимости актива, на основе финансово-экономической и новостной информации. 

Фундаментальный анализ базируется на следующих принципах:

- движение цен на рынке происходит под действием определённых факторов;

- совокупность факторов компенсируют или усиливают суммарное влияние на цену;

- учет влияния всех факторов и правильный анализ может, с достаточной вероятностью, дать прогноз движения цены.

На рынке Forex фундаментальными событиями, влияющими на курс фиатных валют, являются публикации показателей экономического развития государства, выступления глав правительств и национальных банков с докладами о дальнейшей кредитно-денежной политике. 

С криптовалютами всё намного сложнее: с одной стороны, криптовалюты децентрализованы и не зависят от экономики государств. С другой стороны - государственные регуляторы пытаются взять под контроль деятельность, связанную с оборотом криптовалюты и этот факт существенно влияет на её стоимость. 

Во вторых, анализ стартапов часто не позволяет однозначно сказать сможет ли команда реализовать свой проект и добиться успеха. На продолжительном промежутке времени очень трудно учесть все факторы, которые будут оказывать влияние на криптоактив. 

Однако есть и хорошие новости. Все факторы учитывать необязательно, так как некоторые из них будут оказывать воздействие на цену только в краткосрочном периоде и постепенно компенсироваться влиянием других факторов. В долгосрочной перспективе важно учитывать только ключевые факторы (идея создания, команда разработчиков, степень доверия инвесторов), от которых будет зависеть достижение поставленной цели всего проекта.

После проведённого анализа нужно сделать свой выбор на перспективном криптоактиве с приемлемым для нас сроком инвестирования и перейти к следующему этапу.

Второй этап это покупка выбранного актива и удержание. На этом этапе необходимо правильно рассчитать сумму инвестиций. Она не должна быть очень маленькой. Нижняя граница выбирается такой, чтобы предполагаемая прибыль в будущем была ощутимой. Можно вложить 100 долларов США и стать миллионером, но это событие менее вероятно, чем вложив 500 долларов - получить 10 000.00 USD.

Верхний уровень инвестиций должен ограничиваться размером тех средств, который не критичен для вашего бюджета, если в результате неблагоприятных факторов, они будут полностью утрачены.

Третий этап - это периодический контроль своих средств. В процессе проверки нужно смотреть как идёт реализация проекта, на каком этапе развития он находится. Какая общая динамика цены, какой тренд на рынке.   

Проводить контроль достаточно два раза в месяц. Можно контролировать и чаще, но при этом чётко придерживаться выбранной стратегии.

В ходе очередного анализа может возникнуть необходимость принять решение о дальнейшей целесообразности удержания данного актива. Такое решение можно принять при прекращении поддержки сети или распаде команды, которая работает над проектом.

Итоговым событием третьего этапа является анализ результата в конце срока инвестиции. Если ожидаемая прибыль получена, то её можно вывести. Но если желаемый результат не достигнут, а положительная динамика только началась и предположительно будет продолжаться в дальнейшем, то возможно срок инвестиций был выбран неправильно. В этом случае стоит позволить расти прибыли и пролонгировать срок инвестиций с учетом повторного проведенного анализа.

На криптовалютном рынке достаточно проектов, в которых применение стратегии «Buy and Hold» позволяет добиться успеха и получить существенную прибыль. Преимуществом данной стратегии является относительная простота реализации и отсутствие постоянных затрат на сопровождение.

К недостаткам можно отнести сложность проведения анализа на первом этапе инвестиции и выбор криптоактива.

Если самому провести тщательный анализ проблематично, то можно довериться мнению авторитетного эксперта. Тогда ещё одним недостатком этого метода можно назвать риск полного обесценивания капиталовложений.

Как альтернатива описанной стратегии «Buy and Hold» существует стратегия «Портфельных инвестиций». Главной особенностью «Портфельных инвестиций» является возможность выбрать несколько целей для вложения средств. Это может быть как капитализация прибыли так и сохранение активов от обесценивания или хеджирование инвестиционных рисков.