Анализ скорости исполнения ордеров на разных криптобиржах

Анализ скорости исполнения ордеров на разных криптобиржах

В торговле цифровыми активами скорость имеет огромное значение. Исполнение ордеров на долю секунды раньше рынка значительно влияет на разницу между прибылью и убытком. Не удивительно, что криптовалютная площадка Deribit решила провести анализ скорости закрытия ордеров, поскольку она продемонстрировала лучшие результаты. Кроме Deribit в анализе учавствовали биржи Bitfinex, Binance, Coinbase, Bitmex и Okex.

На каждой бирже была проверена самая ликвидная пара, чтобы определить время, необходимое для добавления лимитного ордера  ( limit order ) и выполнения рыночного ордера ( market order ).

Эти тесты повторялись каждую минуту в течение нескольких недель. Большинство проверяемых бирж не смогли выполнить ни одну задачу менее, чем за 10 миллисекунд, худший результат показала биржа Okex. На некоторых биржах было зафиксировано значительное количество случаев, когда транзакция заняла более одной секунды, а Bitmex продемонстрировала самый большой процент таких заказов.

Скорость ордеров обычно не очень беспокоит розничных инвесторов, которые не зависят от мгновенного исполнения при покупке и продаже активов. Однако она имеет значение для профессиональных трейдеров, особенно на Уолл-стрит и криптовалютных рынках. На биржах по торговле производными инструментами, на которых криптовалюты могут торговаться со стократным кредитным плечом, время – это все. А для торговых стратегий, зависящих от быстрого реагирования на новости рынка, скорость ордера может оказаться критической. Многие финансовые брокеры основывают свою бизнес-модель на высокочастотных торгах ( так называемый "скальпинг"), опираясь на алгоритмическую торговлю с низким значением задержки, высокой скоростью и высокими долями выставленных заявок по отношению к количеству проведённых сделок.

Платформа Deribit использовала следующий метод анализа:

Мы измерили время от первоначального ордера до подтверждения того, что ордер был размещен. Чтобы компенсировать задержки, не зависящие от биржи, мы определили задержку для API запроса. Продолжительность этих запросов была вычтена из продолжительности запросов ордера, а оставшееся время и составило время исполнения ордера.

Ниже приводятся результаты проведенного анализа:

Binance – средняя задержка исполнения ордера 37,2 миллисекунды, при этом 0,1 процента заказов выполнялись в течение 10 миллисекунд, а 1,1 процента - более 1 секунды.

Bitfinex – средняя задержка исполнения ордера 156 миллисекунд, при этом 0 процентов заказов выполнялись в течение 10 миллисекунд, а 1,5 процента - более 1 секунды.

Bitmex – средняя задержка исполнения ордера 1,11 секунды, при этом 13,4 процента заказов выполнялись в течение 10 миллисекунд, а 20,8 процента - более 1 секунды.

Coinbase – средняя задержка исполнения ордера 33,0 миллисекунды, при этом 0,2 процента заказов выполнялись в течение 10 миллисекунд, а 0,1 процента - более 1 секунды.

Deribit – средняя задержка исполнения ордера 6,1 миллисекунды, при этом 89,6 процента заказов выполнялись в течение 10 миллисекунд, а 0 процентов заняли более 1 секунды.

Okex – средняя задержка исполнения ордера 127 миллисекунд, при этом 0 процентов заказов выполнялись в течение 10 миллисекунд, а 0,2 процента - более 1 секунды.


Существует очень сильная конкуренция между биржами, особенно среди тех, кто торгует деривативами. Хотя для успешной маржинальной торговли требуется гораздо больше, чем просто скорость, ее значение, несомненно, будет расти по мере усиления конкуренции, и трейдеры вынуждены будут бороться за лучшие показатели.


По материалам news.bitcoin.com

Читайте также

4492018-09-27

Дебетовая карта BitCard начала поддерживать Litecoin

Список криптокомпаний, которые поддерживают дебетовые карты Litecoin (LTC) пополняет Bitnovo. Litecoin будет поддерживать свою дебетовую карту на основе шифрования под названием BitCard. Децентрализованная технология устраняет необходимость в банках. Кроме того, потребители смогут использовать карту для немедленных платежей или получения евро.

Платежные Системы, Биржи
7562018-09-20

Poloniex исключит из листинга восемь криптовалют

Популярная биткоин-биржа Poloniex намерена отказаться от восьми криптовалют. Массовый делистинг назначен на 25 сентября. Основная причина отказа от выбранных криптоактивов - их низкая ликвидность и отсутствие спроса на рынке.

Альткоины, Биржи

Последние статьи из раздела Биржи

Свежее видео на канале

Выбор редакции

143452017-12-10

Bitcoin: пирамида или нет?

С января 2009 года, когда был сгенерирован первый генезиз-блок bitcoin-сети, прошло уже девять лет, но до сих пор всякого рода "эксперты" ломают копья в спорах: являются ли криптовалюты финансовой пирамидой или нет. Быстрый рост доходности bitcoin и прибыли тех, кто раньше стал участником этой системы, пугает схожестью с пирамидами 90-х.

Bitcoin
107442018-04-28

on-chain и off-chain управление: за и против

Чтобы понять важность управления блокчейном и дискуссии вокруг этого вопроса, сначала нужно определить что такое управление блокчейном, его роль и цели. Управление блокчейном в сфере криптовалют состоит из двух пунктов: правил протокола (кода) и экономических стимулов, на которых основана сеть.

Blockchain
72292018-07-28

Грузинская криптокухня. Выбираем блюда

Ни для кого не секрет тот факт, что Грузия является одной из самых лояльных стран постоветского пространства, где не только уютно, но и выгодно вести бизнес. Это стало возможным буквально за последние 10 лет благодаря колоссальным реформаторским усилиям сменявших друг друга руководителей страны, каждый из которых стремился сделать её лучше и богаче. Как именно обстоят дела здесь с криптовалютным бизнесом попытаемся разобраться в нашем сегодняшнем материале.

Право, Майнинг, Регуляторы
58962018-06-25

Поиск серых майнеров в недрах Chrome и Opera

Вы уже знаете как javascript-майнеры попадают на страницы интернет-ресурсов. Теперь попробуем разобраться как же выяснить какая именно из множества открытых вкладок использует Ваши ресурсы для добычи криптовалюты.

Безопасность
37072018-09-13

Три быка, которые могут спасти крипторынок

Несмотря на упадок криптовалютного рынка, долгожданное участие институциональных инвесторов в сделках с цифровыми активами уже не за горами. Такие известные фирмы, как Coinbase, Nasdaq и Bakkt уже вошли в мейнстрим, осталось только подождать, пока это сделает весь рынок цифровых активов.

Мнение
33592018-06-08

Принимаем оплату в bitcoin: Часть первая, теоретическая

Интернет полон статей о том, какое прекрасное будущее готовит нам blockchain, как это "стильно, модно и инновационно". Однако информации, как практически воспользоваться всем этим великолепием, крайне мало. Попробуем частично восполнить этот пробел.

Обучение